这几天大盘还是有点绿,部分人的视线又盯回了固定收益产品。反正招财宝的一年期产品,有的年化已经超过7.6%了。不少人也开始关注P2P。

而且P2P们也确实不消停。有几家公司融了不少银子,也有几家业内盛传要卖。反正就是那句老话,前途是光明的,道路是曲折的。没有真本事,瓷器活还是少揽的好。今天要八一八的,是P2P的资金安全问题。

对一些小白投资者来说,看一个平台是否靠谱,可能很大程度上取决于平台的名气和推广。但是,下面这些坑,必须警惕。

1.伪托管:自称资金第三方托管,但其实是骗人滴。一种情况是,网站上巴拉巴拉写了一堆,第三方资金托管保障资金安全神马的,但就是找不到托管方到底是谁。另一种情况是,号称在某家托管。比如今年4月跑路的爱增宝。该平台号称在易宝支付托管,但易宝方面表示,爱增宝只是通道商户,不是托管商户。

2.以存管当托管:这儿说个平安银行的故事。2014年平安银行和几家P2P签了协议,迅速被P2P宣传为“资金托管”,但是平安方面麻溜的澄清了,说是只是存管,不是托管。

存管和托管的区别在于,托管需要银行对资金账户进行监控,而存管只是协助性的金融服务,比如平台自有资金账户、资金存管汇总账户的分设管理等。简单说,托管比存管费事多了。

3.虚假项目:就算在第三方支付公司托管了,也还是存在漏洞的。原因在于,虽然隔绝了平台自有资金和托管资金,但是交易一旦促成,款项就会被划拨到借款人账户。而依据传统的托管协议,第三方支付并不负责核查借款项目的真实性、准确性。所以P2P平台要想造孽还是有可能滴,只要虚构借款信息和借款人,资金就会流向平台预设的账户了。

那啥,就是给大家提个醒,也别看完就吓到了。而且解决方案还是有的,比如升级为银行托管。事实上,监管层也有这个想法的。央行支付结算司副司长樊爽文就说过,P2P的资金托管应该在商业银行,第三方支付托管容易造成风险传递和溢价,有可能数倍放大行业风险。

但对银行来说,这个事儿虽然诱人,但风险比较大。行业风险状况、平台运营是否规范等都是要考虑的问题。话说就在这个月,一个颇具政商背景的公司上线互联网金融平台,虽然公司领导都一副市委书记的派头,怕怕的考拉君还是忍不住问了句,你们的资金托管是银行吗?结果不是,负责人说,目前银行的顾虑还是比较多。

所以,能让银行乖乖签了托管协议的P2P,基本就证明是在业内公认的靠谱好孩子啦。据业内人士说,资本金、借款小额分散等,都是基础要求。目前在这方面有尝试的基本都是商业银行,中信、广发、民生等。

这里忍不住要说下广发最近和宜人贷的合作,原因是,据说是业内最严标准。区别于业内普遍的资金托管,宜信与广发的托管模式是,银行全程监督出借端和借款端的交易链。

具体是这样的。首先,有个体系叫用户自账户体系,就是广发给宜人贷的每个出借人、借款人开立P2P资金托管子账户,主要用途是验证借款人和出借人的真实性。从合同备案审查,到支付、还款等整个流程,广发都会同步核对借款信息的匹配度,根据合同划转资金。同时广发也会记录每个子账户的往来流水,并定期出具托管报告。

其次,广发对宜人贷的交易资金并不是单纯开一个账户,而是分三个账户对交易进行监督,包括P2P交易资金托管账户、风险备用金托管帐户和服务费账户。在三个账户中同时对每笔资金进行核实,包括用户身份信息与账户信息,与银行实名账户是否一致等。

通过这些动作,平台自融、资金池、虚假项目等问题基本无处藏身。不过凡事都有AB面,越严格的框架,对平台的IT基础、运营情况、产品磨合的考验就越高。长久来看,你是要让投资者放心的,那起码得过银行合作这关吧。

所以P2P玩到最后,表面上的花架子都是虚的,最终还是要比内功。是骡子是马,拉去银行遛遛呗。